Dane analityczne dotyczące inwestycji w nieruchomości mieszkalne w Warszawie na przestrzeni ostatnich 15 lat.
Na przestrzeni lat 2010-2025 średnia cena m² mieszkania na rynku pierwotnym w Warszawie wzrosła z ok. 7 900 zł do ponad 16 000 zł, czyli o ok. 108%. W tym samym czasie inflacja w Polsce istotnie zmieniała siłę nabywczą pieniądza, ale nieruchomości konsekwentnie wyprzedzały jej tempo, chroniąc realną wartość kapitału.
200 000 zł zainwestowane w mieszkanie typu kawalerka w Warszawie w 2010 r. dziś warte jest ponad 400 000 zł, wyłącznie dzięki wzrostowi cen m². Te same 200 000 zł trzymane w gotówce, po uwzględnieniu kumulującej się inflacji, realnie straciłoby dużą część siły nabywczej - to różnica między pracującym kapitałem a kapitałem, który jest zjadany przez inflację.
Historycznie najem mieszkań w dużych polskich miastach (w tym w Warszawie) dawał średnio ok. 4-5% brutto rocznie, a w ostatnich latach nawet ok. 5-6% dla mniejszych lokali. Dla porównania, lokaty i obligacje przez większość ostatniej dekady oscylowały wokół 2-3% brutto, a wyższe oprocentowanie pojawiło się dopiero w okresie wysokich stóp procentowych - bez udziału we wzroście wartości samego kapitału.
W przykładowym scenariuszu 200 000 zł zainwestowane w mieszkanie na wynajem w 2010 r. pracuje na dwa sposoby: poprzez wzrost wartości nieruchomości oraz regularny czynsz. Lokaty i obligacje oferują przewidywalny procent, ale bez potencjału wzrostu ceny aktywa, natomiast WIG20 wiąże się z większą zmiennością, która dla wielu inwestorów detalicznych jest trudna do zaakceptowania.
Zwrot z mieszkania inwestycyjnego składa się z dwóch głównych elementów: wzrostu wartości samej nieruchomości oraz czynszu z najmu. W długim horyzoncie to połączenie buduje zarówno bieżący cashflow, jak i wzrost majątku właściciela - dlatego mieszkanie na wynajem jest traktowane jako pełnoprawna klasa aktywów inwestycyjnych, a nie jedynie „bezpieczny lokata zastępczy".
Współpracujemy z deweloperami